Tendencias de la industria Alimenticia Agosto 2025

Panorama general: Crecimiento de la producción y descenso de los precios de los alimentos, pero persisten los riesgos a la baja

Prevemos que la producción mundial de alimentos aumentará un 2,4 % en 2025 y un 3,1 % en 2026. Las ventas mundiales anuales de alimentos se sitúan en el mismo rango. Entre las regiones, se espera que Asia-Pacífico registre tasas de crecimiento superiores a la media, de más del 3 % este año y del 5 % en 2026, mientras que se prevé que la producción de alimentos en América del Norte crezca solo modestamente en 2025 y 2026 (0,4 % y 0,3 %, respectivamente).

En comparación con otras industrias, el impacto directo de los aranceles en el sector de los alimentos y bebidas es modesto, dada la exposición comercial relativamente baja y la naturaleza perecedera de la producción, lo que hace que el comercio transfronterizo a gran escala sea costoso y menos viable desde el punto de vista económico. La industria de los alimentos y bebidas se beneficia de la autosuficiencia regional, aunque algunas categorías de productos específicos podrían enfrentarse a vulnerabilidades.

Sin embargo, existe un impacto indirecto de los aranceles en forma de menor crecimiento económico y mayor inflación, lo que afecta a la renta disponible de los hogares. Para el sector alimentario, esto podría significar que los consumidores compren productos a precios más bajos, reduzcan el gasto en productos alimenticios y bebidas no esenciales y mantengan su nivel de consumo en lugar de aumentarlo.

La caída de los precios de los productos alimenticios básicos, que se inició tras el impacto de la invasión rusa de Ucrania en febrero de 2022, ha continuado. Los precios de los alimentos siguieron bajando en el primer trimestre de 2025, gracias a las mejores condiciones de cultivo en Sudamérica. Debido a las condiciones de abundante oferta, se prevé que los precios mundiales de los alimentos disminuyan en 2025 y luego se estabilicen en 2026.

Estados Unidos: La competencia de precios afecta a los márgenes de las empresas alimentarias

Prevemos que la producción de alimentos y bebidas en Estados Unidos aumentará un 0,8 % en 2025 y se estabilizará el año que viene. A pesar de cierta relajación, la inflación de los precios de los alimentos seguirá ejerciendo presión sobre los presupuestos familiares, lo que afecta a los patrones de compra. Los niveles de precios reales siguen siendo elevados, especialmente en algunas categorías de alimentos esenciales.

En el sector minorista de alimentación, los hogares estadounidenses siguen enfrentándose a precios de los alimentos casi un 30 % más altos que antes de la COVID. Los consumidores buscan opciones asequibles y la competencia en el sector alimentario se centra cada vez más en los precios, lo que está creando presión sobre los márgenes de los productores de alimentos y bebidas, así como de los minoristas. El aumento de las fusiones y adquisiciones ejercerá una presión adicional sobre los márgenes de las pequeñas empresas alimentarias.

Los aranceles impuestos a Canadá y México son un problema. Casi el 44 % de las importaciones de alimentos de Estados Unidos proceden de estos dos mercados, y los precios de la fruta están especialmente expuestos.

Si los minoristas buscan productos más baratos en el mercado nacional, el exceso de demanda hará que los productores suban sus precios.

Brasil: Mayor presión sobre los márgenes de los minoristas

Esperamos que la producción alimentaria brasileña crezca un 2,1 % en 2025, seguido de un aumento del 2,7 % en 2026. El mercado de alimentos y bebidas muestra resistencia a pesar de las dificultades económicas.

Las promociones con descuentos de los grandes minoristas de alimentos han dado lugar a una reducción de los márgenes de los productores de alimentos. Sin embargo, las perspectivas del mercado a medio y largo plazo son buenas, debido al aumento de la renta disponible y a una población joven y numerosa.

México: Las perspectivas a largo plazo para el sector siguen siendo positivas.

Se espera que la producción de alimentos y bebidas en México se ralentice ligeramente en 2025, seguida de un repunte el año que viene. El impacto de los aranceles estadounidenses sigue siendo un riesgo a la baja en los próximos meses, ya que podrían aumentar los precios para los consumidores y perturbar las cadenas de suministro.

Con una población en crecimiento y una clase media numerosa en comparación con otros países de América Latina, el gasto en alimentos y bebidas seguirá creciendo a medio plazo. Existen oportunidades para la premiumización, ya que los consumidores optan cada vez más por productos alimenticios de mayor calidad.

China: Un sólido rendimiento en 2025 y 2026.

Esperamos que la producción china de alimentos y bebidas crezca un 4,8 % en 2025 y un 6,4 % el año que viene. Es probable que el gasto de los hogares cobre impulso en la segunda mitad de 2025 debido a los renovados esfuerzos políticos por estabilizar el empleo, aumentar los salarios y apoyar el gasto.

La creciente clase media china de las ciudades de primer y segundo nivel está más dispuesta a gastar que a ahorrar en alimentación en comparación con las generaciones anteriores. También es menos sensible al precio y busca productos alimenticios de mayor calidad. Sin embargo, en las ciudades de tercer nivel y inferiores (y especialmente entre los grupos de bajos ingresos), los consumidores siguen prefiriendo la rentabilidad.

Las cuestiones relacionadas con la seguridad y la calidad alimentaria siguen siendo una prioridad para el sector. El mercado también es muy competitivo, con numerosos actores locales e internacionales que compiten por la cuota de mercado. Esto puede dar lugar a guerras de precios y a márgenes de beneficio reducidos.

Entre los riesgos a los que se enfrenta el sector se encuentran la escasez de mano de obra en los segmentos de la transformación alimentaria y los servicios, y las fluctuaciones de los precios de las materias primas y la logística internacional.

Indonesia: Un panorama mixto de crecimiento y retos

En Indonesia, la industria de alimentos y bebidas contribuye de manera significativa al crecimiento económico y la creación de empleo. Esperamos que la producción y las ventas crezcan alrededor de un 2,5 % anual en 2025 y 2026. El aumento se debe al crecimiento demográfico y al aumento de la clase media con mayor poder adquisitivo.

A pesar de la expansión, el sector alimentario se enfrenta a algunos retos, como la feroz competencia en el segmento minorista, el aumento de los costes de producción, la complejidad de las regulaciones gubernamentales y los problemas de infraestructura o logística.

India: El inicio temprano del monzón favorece el crecimiento del sector

En 2025, el crecimiento del sector alimentario se verá impulsado por el inicio temprano del monzón anual, lo que reforzará la producción agrícola y aumentará los ingresos de los hogares rurales (alrededor del 60 % de los trabajadores están empleados en el sector agrícola).

Las buenas cosechas limitan la presión sobre los precios de los alimentos (que representan aproximadamente la mitad de la cesta de la compra). El crecimiento del sector también se verá impulsado por el crecimiento demográfico y el aumento de los ingresos y el nivel de vida de los hogares.

La rápida urbanización está impulsando la demanda de alimentos preparados y envasados, ya que los consumidores urbanos buscan soluciones rápidas y fáciles para sus comidas.

Unión Europea y Reino Unido: Los márgenes de beneficio de los procesadores y productores de alimentos siguen siendo reducidos

Tras un aumento del 2,8 % en 2024, se prevé que la producción de alimentos y bebidas en la UE crezca un 2,1 % en 2025 y un 1,4 % en 2026. Se espera que las ventas de alimentos aumenten un 1,5 % este año. El consumo privado sigue respaldado por modestos aumentos en el empleo y el crecimiento salarial.

Tras un aumento del 2,6 % en 2024, las ventas de alimentos en el Reino Unido se estancarán en 2025 y se contraerán un 1,6 % el año que viene. La confianza de los consumidores es débil y el crecimiento salarial se ha ralentizado en el Reino Unido.

En muchos mercados europeos, los márgenes de beneficio de las empresas de producción y transformación de alimentos son estructuralmente reducidos y están sometidos a presión. Esto se debe a un entorno altamente competitivo, en el que el poder de negociación de los grandes minoristas y las tiendas de descuento es muy fuerte.

A pesar de haber disminuido en los últimos dos años, los precios de los productos alimenticios siguen estando por encima de los niveles de 2019 en toda Europa. Los consumidores siguen siendo sensibles a los precios, lo que significa que en toda Europa las grandes tiendas de descuento y los productos de marca blanca seguirán siendo muy populares. Las guerras de precios continuarán, ya que los minoristas de alimentos compiten por los clientes sensibles al precio.

Los productos premium, orgánicos y artesanales se han vuelto cada vez más populares en Europa occidental, debido a un cambio hacia opciones alimentarias saludables y sostenibles. Sin embargo, para los pequeños productores y minoristas de este segmento, otro aumento de la inflación de los precios de los alimentos y la disminución del poder adquisitivo de los hogares son riesgos a la baja.

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